配股两年半，普华永道殃及9万亿股份行400亿再融资？九月末资本充足率为13.78%，“输血”进度条稍放缓

编｜顾柠

速览君

“中信银行配售股份临时中止。”

10月31日晚间，中信银行发布公告称，接到上海证券交易所通知，由于需要更换会计师普华永道，因此，上交所中止了向原A股股东配售股份的发行上市审核程序。

公告指出，根据《上海证券交易所股票发行上市审核规则》第六十条情形（二），中信银行需更换其向原A股股东配售股份申报的会计师普华永道中天会计师事务所。根据《上海证券交易所上市公司证券发行上市审核规则》第十九条的相关规定，上交所中止该行本次向原A股股东配售股份的发行上市审核程序。

庆幸的是，此次中信银行涉及的募资配股是遭中止，而非“终止”。按照规定，发行人根据规定需要更换保荐人或者证券服务机构的，更换后的保荐人或者证券服务机构应当自中止审核之日起三个月内完成尽职调查，重新出具相关文件，并对原保荐人或者证券服务机构出具的文件进行复核，出具复核意见，对差异情况作出说明。

中信银行也在公告中表示，将积极采取相关措施，完成更换，尽快向上交所申请恢复对本次向原A股股东配售股份的审核。不过该配售事项仍需通过上交所审核及获得中国证监会的同意注册，时间及最终结果尚存在不确定性。

事实上，中信银行的配股工作已筹备了两年半左右，不曾想在会计师事务所上掉了链子。2022年4月30日，中信银行首次披露配股预案，2023年3月5日，该预案获得上交所受理，根据此前公告显示，中信银行计划在A股和H股同步实施配股，配股比例为10:3，拟募资总额不超过400亿元，该预案获得上交所受理。

2023年3月24日，中信银行收到上交所出具的《关于中信银行股份有限公司向原A股股东配售股份申请文件的审核问询函》；同年4月22日，中信银行针对该问询函作出回复，主要包括高管任职、此次融资规模的必要性及合理性、不良贷款风险和房地产贷款等问题。

根据申报材料，此次配股拟募资总额不超过400亿元，扣除发行费用后的金额，将全部用于补充核心一级资本。中信银行曾表示，募资将提高该行资本充足率，支持未来业务持续健康发展，增强该行资本实力及竞争力。

事实上，资本补充需求在国有行、股份行乃至中小银行均普遍存在，作为股份行头部之一的中信银行亦不例外。数据显示，自2019年以来，中信银行通过永续债、二级资本债等方式，募资资金约1200亿元，用于补充核心一级资本以及二级资本。

此前3月22日中信银行召开2023年年度业绩发布会，会上中信银行董事长方合英围绕该行资本补充问题给予回应，并表示“相对来说，中信银行的资本压力还是比较大的。资本充足率，特别是核心一级资本充足率比较低的原因包括前几年消化处置不良的力度较大，节奏比较靠前，以及过去的发展模式比较依赖风险资产的增长造成资本消耗比较大。”

方合英表示，该行将有序推进资本补充，该行2019年发行的400亿元可转债，有望实现大股东264亿元期权转股。中信银行也比较早启动了A+H股的配股发行，配股工作目前处于上交所审核阶段，一旦市场条件允许，中信银行是较早的排队者。

而如今中信银行配售股份暂时中止，意味着已经经历了两年多的中信银行再融资，或许还要再等上一等。

10月30日，中信银行发布2024年三季度业绩报告。截至2024年9月末，中信银行资产总额9.26万亿元，较上年末增长2.28%。报告期内，中信银行实现营业收入1622.10亿元，同比增长3.83%；实现归母净利润518.26亿元，同比增长0.76%；实现扣非归母净利润为515.71亿元，同比增长0.88%。

其中，前三季度中信银行实现利息净收入1099.71亿元，同比增长0.67%，净息差1.79%，同比下降0.03个百分点；非利息净收入522.39亿元，在证券投资等其他非息收入的带动下，同比增长11.17%。

资产质量方面，中信银行风险抵补能力有所提升。截至9月末，中信银行不良贷款余额659.81亿元，较上年末增加11.81亿元；不良贷款率1.17%，较上年末下降0.01个百分点；拨备覆盖率216.00%，较上年末上升8.41个百分点；贷款拨备率 2.53%，较上年末上升0.08个百分点。

资本补充方面，截至2024年三季度末，中信银行资本充足率为13.78%，比上年末上升0.85个百分点；一级资本充足率11.61%，比上年末上升0.86个百分点；核心一级资本充足率 9.5%，比上年末上升0.51个百分点。